October, 2020 | 未來流通研究所

台灣電商集團生活服務生態圈布局

3個台灣「電商集團布局」新情報news！ ? 補貼割喉一戰成名，蝦皮購物站穩台灣第一大電商平台 ? 戰線延燒，momo、PChome本土雙雄展開生態圈對抗 ? 台灣前10大電商平台，已有8家投入跨境銷售服務 2020年以來，電商產業成為各國疫情下少數逆勢成長的服務業別，趁著百貨商場、書店、餐飲、教育等各類型實體通路受挫，電商集團快速滲透各種生活服務需求，不僅吸納更多企業朝向線上經營移動，更成為觀察各國電商集團布局企圖的絕佳時刻。研究團隊以SimilarWeb統計各平台2020年1-5月平均月瀏覽人次為排名基礎，繪製台灣前10大電商平台企業的布局地圖，包含蝦皮、網路家庭、富邦媒、露天市集、雅虎資訊、博客來、創業家兄弟(生活市集、松果購物)、台灣樂天、東森購物，以分析集團競爭樣貌。登入會員即可下載文章單篇購買 Single Purchase 會員登入 Login 相關文章 Relevant Articles 【產業地圖圖解】台灣「OMO電商全通路」產業地圖 2021/10/19 2021【產業地圖圖解】台灣「OMO電商全通路」產業地圖 2021/10/19 【產業地圖圖解】台灣「OMO零售全通路」產業地圖 2021/09/28 2021【產業地圖圖解】台灣「OMO零售全通路」產業地圖 2021/09/28 【商業數據圖解】2021H1台灣消費&生活商品TOP 20銷售變化排名 2021/09/24 2021【商業數據圖解】2021H1台灣消費&生活商品TOP 20銷售變化排名 2021/09/24

台灣「冷鏈物流」產業競爭地圖

圖解情報庫, 物流產業 / By rita

3個台灣「冷鏈物流」產業競爭地圖新情報news！ ? 低溫即食品近10年複合成長率達11%，成為台灣冷鏈物流產業必爭之地 ? 新創企業大舉投入Last Mile低溫配送戰場 ? 便利商店成為台灣低溫即食品銷售成長最快通路日本將能夠滿足多樣化消費者需求且符合生活型態變化的低溫調理食品稱為「未來食品」，以此為核心所展開的產業鏈受到越來越多注目，當地業者甚至提出「日本冷凍技術將改變世界」的口號，積極在國內與海外市場進行布局。事實上，亞洲國家的低溫調理食品已成為增長最顯著的產業領域之一，平均成長幅度達2.2倍。而做為低溫食品流通最重要的支援服務業別，冷鏈物流產業也成為日本邁入高齡少子化社會後，少數仍維持正向成長的業態別。對照分析日本發展趨勢後我們可以看到，緊抓住「未來食品」的成長基礎，台灣冷鏈物流將是物流產業的下一個明日之星。台灣冷鏈物流產業可劃分為以全聯、統一、全家為首的集團自建低溫物流體系，以逢泰、全日、裕國為代表的專業第三方B2B運輸倉儲業者、以及以統一速達、台灣宅配通、UBER EATS、Foodpanda為主要參與者的第三方B2C/C2C低溫宅配服務等三大板塊。由於不同企業間提供的服務型態存在差異，業者經營模式與著墨領域也不盡相同，在財務表現上也因為企業特質以及所擁有的資源豐富度不同而呈現出不小的差距。不過整體來說，台灣冷鏈物流產業的成長力道仍舊高於一般物流服務，同時也是業者塑造競爭護城河的關鍵所在。未來流通研究所團隊以台灣冷鏈物流產業為範疇，爬取海內外機構投資人、媒體報導、研究機構及產業領導團隊相關產業論述進行分析，繪製出台灣「冷鏈物流產業」產業競爭地圖，並提出重點觀測分析。登入會員即可下載文章單篇購買 Single Purchase 會員登入 Login 相關文章 Relevant Articles 【產業地圖圖解】台灣「OMO電商全通路」產業地圖 2021/10/19 2021【產業地圖圖解】台灣「OMO電商全通路」產業地圖 2021/10/19 【產業地圖圖解】台灣「OMO零售全通路」產業地圖 2021/09/28 2021【產業地圖圖解】台灣「OMO零售全通路」產業地圖 2021/09/28 【商業數據圖解】2021H1台灣消費&生活商品TOP 20銷售變化排名 2021/09/24 2021【商業數據圖解】2021H1台灣消費&生活商品TOP 20銷售變化排名 2021/09/24

【商業數據圖解】台灣、日本零售&電商企業獲利能力PK

產業情報, 零售產業, 電商產業 / By rita

3個「台日零售&電商企業獲利能力」新情報news！ ?台灣零售業獲利之王：「地方霸主型」區域百貨 ?日本零售業獲利之王：「30年不敗的王者」日本7-11 ?特色電商成為獲利新貴：保健、運動、職人電商零售通路做為社會重要基礎設施，其營運表現的優劣程度，連帶影響民眾生活水準與滿意度。在亞洲，台灣與日本零售業的細緻化經營與創新能力具有指標性意義，也成為服務業輸出的主要箭頭。在台灣疫情後消費回暖的此時，觀察零售各業態獲利能力分布，不但可做為判斷各業態復甦的依據，也對長期投資價值布局具有參考意義。要比較跨國同產業之間的獲利能力，「營業利益率」是企業經營最直接的獲利能力指標，除了直接銷售成本之外，更涵蓋了管銷費用、員工薪資等營業費用，在評估服務業獲利能力時，是比毛利率更合適的比較數據。此外，「營業利益率」反映的是本業的經營能力，對於業外損益、不同國別的資金成本水準以及槓桿操作程度等皆不涉入，因此更能聚焦在跨國同產業之間經營成效的比較。傳統零售業以實體店面為營業基礎，獲利能力被限制在營業時間、客單價及來客數等經營條件，且在成本結構方面，從租金、人事水電、進貨成本等，皆存在難以突破的上限，並非應用一般管理能力、專利研發投入或品牌價值等經營手段所能克服，導致在獲利能力上面臨著天生屏障。因此，能夠持續創造出顯著優於同業獲利能力的零售企業，無一不是打造出極為獨特的商業模式，才能夠衝破整體產業的獲利天花板，在商業模式創新的思維脈絡上特別值得觀察。未來流通研究所團隊抓取2019年台灣及日本零售&電商企業經營數據，藉由「營業利益率」指標的跨國比較，解析企業本業獲利能力以及業態組成之差異，提出重點觀察如下。台灣零售業獲利之王：「地方霸主型」區域百貨令人意外的，台灣零售業普遍獲利能力最強的族群，既非資本雄厚的大型連鎖集團，也非經營卓越的國際連鎖品牌，而是與消費能力強的在地生活圈緊密結合的「地方霸主型」區域百貨。這類型的百貨企業高度掌握區域生活脈動，能夠靈活調整商品結構與服務內容以貼合在地偏好，囊括當地食衣住行各項消費需求，成為區域人潮與消費聚集中心。例如漢神巨蛋購物中心成為高雄時尚指標，營利率高達26.2%；統一時代百貨與京站時尚廣場，為台灣最早佈局軌道交通經濟的百貨企業，營利率皆超過20%；而重整策略後的老牌統領百貨、以及與日本博多運河城營運合作的大江購物中心，則鎖定人口快速成長的大桃園生活圈，成功蛻變成為當地消費地標。當然，相較台灣零售業多以「貨品銷售額」認列為營業收入，區域百貨多以櫃位「租金收益」認列為營業收入，在營業利益率的計算基礎上較占優勢。不過，不同型態的商業模式，本就是營運特性與投資評價構成上重要的天生差異。此外，特別值得注意的是，由於區域型百貨以周邊內需生活圈消費為營業主力，對於觀光客依賴度相對較低，意外成為今年疫情衝擊下最快恢復元氣的百貨業別。日本零售業獲利之王：「30年不敗的王者」日本7-11 日本伊藤洋華堂自1991年取得美國7-11南方公司過半股權後，正式成為日本最強零售集團，30年來擴大成為7&i控股，旗下日本7-11超商營利率高達28.6%，傲視全球同業競爭者。而業態相近的日本全家及LAWSON超商、成城石井超市營利率亦分別有13.3%、9.7%以及8.6%的水準，在連鎖零售業中均屬表現優異。台灣超商營收基礎為全店營收，與日本超商以加盟總部收益為營收基礎的計算方式不同，台日認列基礎差異造成營收差距甚大，導致營利率表現存在較大差異。但是台灣超商、超市、量販等生活支援型連鎖零售業營利率常年均落在5%以下，僅統一超商(7-11)達5.1%最高。推估主因之一在於台灣都會區高租金與房價的沉重壓力，對於需要在人口稠密區大量集中佈點的生活通路企業來說，構成了在獲利能力上的普遍影響。特色電商成為獲利新貴：保健、運動、職人電商觀察台灣與日本電商產業，近年有一批特色電商正快速崛起，緊扣主題性消費或主打職人專業通路，在巨型電商平台雄踞的市場中殺出血路，獲利表現一路成長，成為台日零售產業中的獲利新貴族群。例如日本C2C二手交易電商Mercari、女性時尚專業電商ZOZO、以專業手工具銷售為特色的職人電商MonotaRo、以及深耕電視購物族群的J：COM頻道等，營利率均在10%以上，Mercari與ZOZO甚至超過20%，相當引人注目；台灣方面，則有保健食品直銷領導業者葡眾、橫跨高爾夫球用品專賣電商及實體零售的邁達康，以及台灣第一大線上書店博客來。綜合性大型電商平台近年深陷「最低價戰爭」，加上大量資本投入物流軍備競賽與不斷攀升的流量成本，導致獲利能力低迷。相對於此，主題型與專業型電商則成功地緊抓住利基領域中消費需求強烈、且擁有中高消費力道的族群，培養出對於平台/品牌具有高黏著度的消費社群基礎，營造出能夠創造高獲利的經營體質，這樣的模式十分值得關注。 *研究數據皆為企業或第三方研究機構公開資訊，經研究團隊程式爬取整理。部分知名企業因獲利數據不足則未納入榜中，如台灣好市多、全聯實業等。此外，少數企業以稅前淨利率呈現，敬請見諒。資料來源：未來流通研究所相關文章 Relevant Articles 【商業數據圖解】台灣、日本零售&電商企業獲利能力PK 2020/10/20 【商業數據圖解】日商襲來！2020台灣零售批發投資暴漲318% 2020/09/15 【商業數據圖解】2020Q2台灣流通&生活產業TOP20成長排名 2020/09/08 【商業數據解讀】2020Q2台灣消費性商品銷售變化排名 2020/09/02 【商業數據解讀】台灣零售、電商市佔率英雄榜 2020/08/26 【商業數據解讀】年度30強，誰是台灣連鎖企業坪效王 2020/08/04

台灣、日本零售&電商企業獲利能力PK

圖解情報庫, 零售產業, 電商產業 / By rita

3個台日「零售&電商企業獲利能力」新情報news！ ? 台灣零售業獲利之王：「地方霸主型」區域百貨 ? 日本零售業獲利之王：「30年不敗的王者」日本7-11 ? 特色電商成為獲利新貴：保健、運動、職人電商零售通路做為社會重要基礎設施，其營運表現的優劣程度，連帶影響民眾生活水準與滿意度。在亞洲，台灣與日本零售業的細緻化經營與創新能力具有指標性意義，也成為服務業輸出的主要箭頭。在台灣疫情後消費回暖的此時，觀察零售各業態獲利能力分布，不但可做為判斷各業態復甦的依據，也對長期投資價值布局具有參考意義。要比較跨國同產業之間的獲利能力，「營業利益率」是企業經營最直接的獲利能力指標，除了直接銷售成本之外，更涵蓋了管銷費用、員工薪資等營業費用，在評估服務業獲利能力時，是比毛利率更合適的比較數據。此外，「營業利益率」反映的是本業的經營能力，對於業外損益、不同國別的資金成本水準以及槓桿操作程度等皆不涉入，因此更能聚焦在跨國同產業之間經營成效的比較。傳統零售業以實體店面為營業基礎，獲利能力被限制在營業時間、客單價及來客數等經營條件，且在成本結構方面，從租金、人事水電、進貨成本等，皆存在難以突破的上限，並非應用一般管理能力、專利研發投入或品牌價值等經營手段所能克服，導致在獲利能力上面臨著天生屏障。因此，能夠持續創造出顯著優於同業獲利能力的零售企業，無一不是打造出極為獨特的商業模式，才能夠衝破整體產業的獲利天花板，在商業模式創新的思維脈絡上特別值得觀察。未來流通研究所團隊抓取2019年台灣及日本零售&電商企業經營數據，藉由「營業利益率」指標的跨國比較，解析企業本業獲利能力以及業態組成之差異，並提出重點觀察。登入會員即可下載文章單篇購買 Single Purchase 會員登入 Login 相關文章 Relevant Articles 【產業地圖圖解】台灣綜合零售&電商產業地殼變動 2021/11/09 2021【產業地圖圖解】台灣綜合零售及電商產業地殼變動 2021/11/09 【商業數據圖解】20%電商滲透率時代：2030台灣電商市場預想圖 2021/10/28 2021【商業數據圖解】20%電商滲透率時代：2030台灣電商市場預想圖 2021/10/28 【關鍵排行圖解】2020台灣流通業「連鎖型企業」營收排行TOP 60 2021/10/22 2021【關鍵排行圖解】2020台灣流通業「連鎖型企業」營收排行TOP 60 2021/10/22

亞洲兩大餐飲IPO市場：台日連鎖餐飲獲利能力PK

圖解情報庫, 餐飲產業 / By rita

3個台日「連鎖餐飲獲利能力」新情報news！ ? 獨特商業模式突破獲利天花板：八方雲集、鼎泰豐、コメダ珈琲店 ? 台日連鎖餐飲主要業態：台灣餐廳&外帶飲料、日本快餐速食&咖啡店 ? 連鎖餐飲下一個戰場：雲端餐廳、自有品牌要比較跨國同產業之間的獲利能力，「營業利益率」是企業經營最直接的獲利能力指標，除了直接銷售成本之外，更涵蓋了管銷費用、員工薪資等營業費用，在評估服務業獲利能力時，是比毛利率更合適的比較數據。此外，「營業利益率」反映的是本業的經營能力，對於業外損益、不同國別的資金成本水準以及槓桿操作程度等皆不涉入，因此更能聚焦在跨國同產業之間經營成效的比較。傳統餐飲業以實體店面為營業基礎，獲利能力被限制在營業時間、翻桌率及坪效等經營條件，且在成本結構方面，從租金、人事水電、食材成本等，皆有難以突破的上限，並非以一般管理能力、專利研發投入或品牌價值等經營手段所能克服，導致在獲利能力上面臨著天生屏障。因此，能夠持續創造出顯著優於同業獲利能力的餐飲企業，無一不是打造出極為獨特的商業模式，才能夠衝破整體產業的獲利天花板，在商業模式創新的思維脈絡上特別值得觀察。未來流通研究所團隊抓取2019年台灣及日本連鎖餐飲企業經營數據，藉由「營業利益率」指標的跨國比較，分析隱然成形的亞洲兩大餐飲IPO市場：日本及台灣，觀測企業本業獲利能力以及業態組成之差異，進一步提出綜整分析。登入會員即可下載文章單篇購買 Single Purchase 會員登入 Login 相關文章 Relevant Articles 2021【產業地圖圖解】台灣「OMO電商全通路」產業地圖 2021/10/19 2021【產業地圖圖解】台灣「OMO零售全通路」產業地圖 2021/09/28 【商業數據圖解】2021H1台灣消費&生活商品TOP 20銷售變化排名 2021/09/24 2021【商業數據圖解】2021H1台灣消費&生活商品TOP 20銷售變化排名 2021/09/24 【商業數據圖解】2021H1台灣消費&生活產業TOP20變化排名 2021/09/11 2021【商業數據圖解】2021H1台灣消費&生活產業TOP20變化排名 2021/09/11

【商業數據圖解】亞洲兩大餐飲IPO市場：台日連鎖餐飲獲利能力PK

產業情報, 餐飲產業 / By rita

3個你不可不知的台日連鎖餐飲業小祕密： ?獨特商業模式突破獲利天花板：八方雲集、鼎泰豐、コメダ珈琲店 ?台日連鎖餐飲主要業態：台灣餐廳&外帶飲料、日本快餐速食&咖啡店 ?連鎖餐飲下一個戰場：雲端餐廳、自有品牌近10年台灣餐飲集團積極上市櫃，幾乎每年都有餐飲業者在台IPO，從2010年美食達人、安心食品、王品及瓦城泰統，至近年的六角、漢來美食及豆府，甚至吸引日本藏壽司來台上市。不僅如此，台股餐飲上市企業業態多元化發展，從餐廳、外帶茶飲到速食業，接下來還有八方雲集的外帶快餐、揚秦國際(麥味登)的早餐店、路易莎與cama的咖啡業態，以及這一鍋的火鍋業態準備上市。累計近20家企業構成了豐富的類股族群，使得台灣在亞洲各國交易市場中，成為僅次於日本的餐飲類股重鎮。以台日為首的亞洲兩大餐飲IPO市場已隱然成形。要比較跨國同產業之間的獲利能力，「營業利益率」是企業經營最直接的獲利能力指標，除了直接銷售成本之外，更涵蓋了管銷費用、員工薪資等營業費用，在評估服務業獲利能力時，是比毛利率更合適的比較數據。此外，「營業利益率」反映的是本業的經營能力，對於業外損益、不同國別的資金成本水準以及槓桿操作程度等皆不涉入，因此更能聚焦在跨國同產業之間經營成效的比較。傳統餐飲業以實體店面為營業基礎，獲利能力被限制在營業時間、翻桌率及坪效等經營條件，且在成本結構方面，從租金、人事水電、食材成本等，皆有難以突破的上限，並非以一般管理能力、專利研發投入或品牌價值等經營手段所能克服，導致在獲利能力上面臨著天生屏障。因此，能夠持續創造出顯著優於同業獲利能力的餐飲企業，無一不是打造出極為獨特的商業模式，才能夠衝破整體產業的獲利天花板，在商業模式創新的思維脈絡上特別值得觀察。未來流通研究所團隊抓取2019年台灣及日本連鎖餐飲企業經營數據，藉由「營業利益率」指標的跨國比較，分析隱然成形的亞洲兩大餐飲IPO市場：日本及台灣，觀測企業本業獲利能力以及業態組成之差異，進一步提出綜整分析如下。應用獨特商業模式突破產業獲利天花板觀察台日連鎖餐飲企業營業利益率，普遍集中於10%以下，在兩地均持續攀升的人事費用與租金成本壓力下，形成難以攻克的獲利屏障。不過，仍有極少數餐飲企業建構獨特的商業模式，衝破了產業平均獲利率天花板。如台灣準備上櫃的八方雲集，將經營項目鎖定在外帶外送率高的業態、加盟比例高達90%，並以全自動中央廚房產線提供標準化產品，拉高食品加工營收超過50%，營業利益率達14.03%，遠高於餐飲業平均水準。日本方面，則以第3大連鎖咖啡店コメダ珈琲店(客美多咖啡)為代表，コメダ珈琲店是日本本土咖啡店中打造「第三空間」的成功典範，成為日本消費者在公司及住家之外，願意頻繁造訪且長期停留的所在，進而創造營業利益率高達16.99%的驚人成果。附帶一提，COCO壹番屋咖哩連鎖店與コメダ珈琲店皆是發跡於名古屋的咖啡餐食店，同樣創造了優異的獲利績效。台日飲食偏好差異，影響業態獲利能力不同市場消費者的飲食偏好，直接造成消費頻率與意願的差異，進而影響不同餐飲業態之間的獲利能力。台灣外食文化豐富多元，從中高價位的特色餐廳到平價快餐速食，都能夠創造不錯的獲利成果。其中最為特殊的是外帶茶飲業態，從六角(日出茶太)、天仁(喫茶趣)、雅茗(快樂檸檬)到美食達人(85度C)，都能維持長期穩定獲利，成為台灣迥異於其他市場的獨特餐飲業態。此外，台灣市場對於海外來台餐飲品牌的接受度也相當高，例如日式迴轉壽司前3大業者入台均掀起排隊熱潮，亞洲藏壽司在台營業利益率甚至遠高於日本母企業。日本方面，消費者更加重視外食餐廳的功能性，因此鎖定龐大通勤上班族便利需求的快餐速食成為當地最多的連鎖餐飲業態。此外如約會休憩功能的咖啡廳、家庭聚餐功能的親子型餐廳，都成為獲利能力不錯的連鎖業態。不過，在今年肺炎疫情肆虐下，多數餐飲業態紛紛陷入經營困境，僅剩外帶外送佔比較高的快餐速食業一枝獨秀。雲端餐廳、自有品牌，成為連鎖餐飲下一個戰場今年以來，疫情催化了傳統餐飲產業的轉型發展。以往受到實體店面經營條件限制的「營業利益率」指標在疫情重挫下，反而加速了台日餐飲業者嘗試各類提升獲利能力的創新方案。例如與外送平台合作，捨棄或縮小實體店面空間，轉為雲端接單的模式，成為台日餐飲新創的熱門賽道。此外，既有知名餐飲品牌，則透過推出自有品牌商品，突破營業空間限制、提升銷售額與獲利能力。如瓦城推出袋裝乾拌麵、王品推出湯底、火鍋料上架全聯超市，豆府及漢來美食皆推出冷凍料理商品至量販與電商通路銷售等。日本亦有多家餐飲名店，如串炸田中、鳥幸等，選擇與生鮮電商Oisix合作，推出獨家食材宅配。希望在明年此時，可以見到更多餐飲企業不但突破疫情的試煉，更打造出擁有多元獲利點與多通路布局的穩固品牌。 *研究數據皆為企業或第三方研究機構公開資訊，經研究團隊程式爬取整理。部分知名企業因公開數據不足則未納入榜中，如台灣麥當勞、肯德基等。此外，若本業參雜過多非連鎖餐飲相關營收來源，考量比較之合理性，則予以剔除。資料來源：未來流通研究所相關文章Relevant Articles 【商業數據圖解】亞洲兩大餐飲IPO市場：台日連鎖餐飲獲利能力PK 2020/10/07 【產業投資評價】迴轉壽司的「黑科技」，究竟值不值錢 2020/09/16 【商業數據圖解】日商襲來！2020台灣零售批發投資暴漲318% 2020/09/15 【商業數據圖解】2020Q2台灣流通&生活產業TOP20成長排名 2020/09/08 【產業競爭地圖】舌尖上的戰場：一張圖看懂台灣連鎖餐飲集團縱橫布局 2020/08/18 【商業數據解讀】年度30強，誰是台灣連鎖企業坪效王 2020/08/04

「電商物流」產業創新個案-2

圖解情報庫, 物流產業, 電商產業 / By rita

隨著電商配送需求及快速到貨服務的高速成長，全球先進城市的物流效率已成為電商成長瓶頸。近年物流企業積極導入創新科技應用，尤其是在勞力資源需求度最高的最後一哩(last mile)宅配服務方面，業者不斷嘗試在服務流程設計與場域中導入技術輔助，藉此降低勞力負荷與經營成本。例如成立於2016年的Packcity Japan，由法國Neopost持股51%、日本雅瑪多運輸持股49%。主要負責PUDO的設置與運營。PUDO即是以降低重配率及提升消費者使用便利度為核心，設置於民眾生活動線上的重要節點，提供新型態收貨解決方案外，更重要的是能夠有效緩解因高重複配送率所導致的勞力超載問題。目前配合物流業者除雅瑪多運輸外，還包括佐川急便、日本郵便、DHL以及順豐速運。另外在近年快速發展的跨境電商物流領域中，代表業者則有成立於2008年的tenso，提供海外消費者購買日本網站商品之國際轉運服務。tenso國際轉運服務整合跨境B2C電商市場之零碎物流需求，透過統一發貨倉、集貨轉運方式，提高物流運作效率與消費者體驗。未來流通研究所抓取電商物流創新模式關聯資訊及數據，搭配圖解方式拆解呈現模式運作脈絡，並提出重點觀察分析。登入會員即可下載文章單篇購買 Single Purchase 會員登入 Login 相關文章 Relevant Articles 【產業地圖圖解】台灣「OMO電商全通路」產業地圖 2021/10/19 2021【產業地圖圖解】台灣「OMO電商全通路」產業地圖 2021/10/19 【產業地圖圖解】台灣「OMO零售全通路」產業地圖 2021/09/28 2021【產業地圖圖解】台灣「OMO零售全通路」產業地圖 2021/09/28 【商業數據圖解】2021H1台灣消費&生活商品TOP 20銷售變化排名 2021/09/24 2021【商業數據圖解】2021H1台灣消費&生活商品TOP 20銷售變化排名 2021/09/24

Month: October 2020